Специалисты «Юнисервис Капитал», подключившиеся ранее к переговорам и разработке плана спасения компании, сообщают: за последнюю неделю, руководство, а точнее — созданная антикризисная группа — продвинулась по всем направлениям работы и получила поддержку со стороны практически всех заинтересованных лиц. Но подводить итоги пока преждевременно.

Работа с государственными органами

Огромную поддержку получает группа компаний «Феррони» от органов местного самоуправления. Первый вице-губернатор Самарской области Виктор Кудряшов подключился к переговорам с кредиторами компании в статусе лица, заинтересованного в восстановлении производственной площадки в Тольятти.

Работа с кредиторами

За последние 10 дней состоялось два общих собрания кредиторов ООО «Феррони» и ООО «Феррони Тольятти». Как и сообщалось ранее — большинство кредиторов готово предоставить компании отсрочки по платежам, пересмотрев график обслуживания и погашения займов. Часть банков уже зафиксировали свои обещания на уровне официальных документов, частично это будет сделано в ближайшие недели. Переговоры с «Промсвязьбанком» продолжаются при участии остальных кредиторов компании, так как все участники процесса хорошо понимают: важно принять единое решение и действовать в его рамках.

Последствия пожара

Получение акта от МЧС о причинах возгорания остается одним из ключевых моментов, так как именно с этим актом связаны дальнейшие действия по получению страховых выплат. Специалисты ведомства, действуя строго в рамках закона, тем не менее прилагают все усилия для того, чтобы завершить все процедурные мероприятия максимально оперативно. После чего к работе смогут подключиться специалисты для проведения экспертизы и подготовки заключения о пригодности уцелевшего оборудования к дальнейшему использованию.

Наращивание производства в Йошкар-Оле

Пока увеличение объемов производства на заводе в Йошкар-Оле связано преимущественно с введением дополнительных смен на действующих производственных линиях. Следующим шагом станет расконсервация оборудования. Также продолжается набор новых специалистов в Йошкар-Оле.

Общий настрой у всех заинтересованных лиц — это желание помочь компании восстановить объемы производства и вернуть звание производителя входных дверей № 1 в Европе.

1 квартал 2023 года ООО «Ультра» завершает с небольшим приростом по валовой прибыли относительно АППГ. Другое не менее значимое достижение эмитента — высокий уровень текущей ликвидности. Долговая нагрузка ООО «Ультра» находится на комфортном уровне. Подробнее — ниже.

Эмитент ООО «Ультра» входит в ГК «Ультра», являясь ключевым лицом группы компаний и основным агентом по сбыту готовой продукции. Компания уже успела зарекомендовать себя в качестве надежного партнера среди инвесторов. В 3 квартале 2022 года ООО «Ультра» своевременно исполнило обязательства по дебютному облигационному выпуску на сумму 70 млн руб., полностью его погасив.

Привлечённые инвестиции эмитент направил на развитие производственного комплекса. Так, компания приобрела линию для производства просечно-вытяжной металлической сетки и профилегибочную машину. Благодаря новому оборудованию группа компаний сегодня имеет возможность осуществлять все виды работ по металлу, производя сетки, стеллажи различных видов и форм. Усиление мощностей позволило в короткие сроки запускать производство новых видов продукции: модульных стеллажей под новым брендом Everest Beamy, а также увеличить оборот других ассортиментных позиций.

Выручка эмитента диверсифицирована по различным видам продукции благодаря тому, что сегодня ГК «Ультра» специализируется на производстве и продаже широкого спектра изделий из металла от строительных и декоративных сеток до товаров для дома и офиса. Можно выделить следующие виды продукции: товары для дома и офиса — металлическая мебель (стеллажи), продукция для промышленности и строительства (металлические сетки, панели и металлопрокат), а также сложный инвентарь для пчеловодства. Наибольшую долю в выручке эмитента занимает металлическая мебель (стеллажи), производство которой было запущено еще в 2017 г. Динамика данного рынка напрямую связана с основными потребителями: бизнесом и частными домохозяйствами.

По итогам работы за 3 месяца 2023 г. выручка эмитента зафиксирована на уровне 235,4 млн руб., снизившись в сравнении с АППГ на 21,7%. Отрицательная динамика объясняется тем, что со второго полугодия 2022 г. заводы-производители, входящие в группу, начали самостоятельно закупать сырье для производства (ранее закуп сырья осуществлялся ООО «Ультра» для последующей реализации заводам). За счет перераспределения потоков была оптимизирована себестоимость, что позволило сохранить валовую прибыль в отчетном периоде на уровне 1 кв. 2022 г. Больший объем выручки по итогам 1 кв. 2022 года в сравнении с текущим периодом объясняется также разовым скачком спроса со стороны федеральных сетей в марте 2022 года, после начала СВО.

Финансовый долг компании на 31.03.2023 г. составил 326,9 млн рублей, увеличившись несущественно по сравнению с показателем на 31.03.2022 г. — на 23,4 млн руб. или 7,7%.

Долговая нагрузка ООО «Ультра» продолжает оставаться на комфортном уровне. Ключевым показателем для компаний, занимающихся продажами, является [Финансовый долг / Выручка LTM], значение которого находится на комфортном уровне: 0,28х. За счет наращивания собственного капитала, компании удалось сократить долю долга на более, чем 40% за последние 12 месяцев.

Стоит также отметить, что на протяжении всего анализируемого периода, текущая ликвидность компании находится на высоком уровне и в отчетном периоде составляет 2,62х.

В 2023 году компания продолжит улучшать собственные показатели. Стратегия развития, которой придерживается эмитент, предполагает вывод на рынок новинок производства, внедрение новых технологий и направлений деятельности, приобретение оборудования и расширение складских помещений.

Подробнее про работу компании в 1 кв. 2023 г. пишем в презентации.