Ставка купонного дохода по бондам данной серии зафиксирована на уровне 12,5% годовых на весь период обращения бумаг. На одну облигацию номиналом 1000 руб. начисляется ежемесячно по 10,27 руб. Общая сумма выплат — 4 108 000 руб.
Облигационный выпуск ООО «Юниметрикс» серии 01 (ISIN код: RU000A100T81), объемом 400 млн руб. поступил в обращение в сентябре 2019-го сроком на три года, или 36 купонных периодов продолжительностью 30 дней. Начиная с 9-го купона у эмитента возникает право досрочного погашения облигаций. Плановых оферт по выпуску не предусмотрено.
На протяжении последних месяцев бумаги ООО «Юниметрикс» набирают рекордные среди наших выпусков обороты во время торгов на Московской бирже. В январе объем сделок с участием бондов данной эмиссии составил 57,6 млн, что почти на 78 млн меньше, чем месяцем ранее. Средневзвешенная цена прибавила 0,21 п.п., до 100,83% от номинальной стоимости.
В этом году из-за длинных праздников сразу 8 наших эмитентов расплатились со своими инвесторами. Чтобы не утомлять читателей лишними подробностями, публикуем список компаний и ссылки на более подробный материал.
Выручка нефтетрейдера (включая НДС) по итогам 9 месяцев 2020 г. составила 3,4 млрд рублей, что на 41% больше чем за аналогичный период прошлого года.
ООО «Юниметрикс» осуществляет закупки на СПбМТСБ и последующую реализацию крупным и мелким оптовым клиентам. На сегодня это 22 обслуживаемых АЗС. Источниками финансирования деятельности трейдера выступают собственный капитал и заемные средства частных инвесторов. Общий объем инвестиций на конец 3-го кв. 2020 г. составил 528,2 млн рублей.
Ключевые тезисы:
• Объем реализации в 3 квартале: отгрузка ПФО — 11,7 тыс. тонн, отгрузка СЗФО — 8,5 тыс. тонн. Объемы поставок в 3 кв. 2020 г. аналогичны показателям 2-го квартала текущего года. Общий объем поставок за 9 мес. в 2020 году вырос на 37% по сравнению с аналогичным периодом 2019 г.
• 36% продаж приходится на наиболее популярную марку АИ-92 — 23,6 тыс. тонн. Значимую долю в продажах занимает также дизельное топливо, на которое приходится до 25% поставок — 15,3 тыс. тонн. Продажи АИ-95 составляет 22,4% — 14,6 тыс. тонн. Улучшенное топливо — 18% (11,8 тыс. тонн).
• После стабилизации ситуации, связанной со снижением спроса во 2 кв. из-за режима самоизоляции, показатели выручки 3-го кв. 2020 г. находятся на уровне прошлого года, а по итогам 9-ти месяцев выросли на 41%. Выручка за 9 мес. 2020 г. — 3,4 млрд руб. (с НДС). Ежемесячная EBITDA компании существенно превышает проценты к уплате, таким образом формируется собственный капитал: вся чистая прибыль реинвестируется в бизнес.
• Обязательства представлены облигационным займом объемом 400 млн руб., размещенным в сентябре 2019 г., и финансовым долгом перед частными инвесторами. Чистый финансовый долг в 3 кв. 2020 г. снизился на 12,6%, составив 433,7 млн руб., его доля в выручке не превышает 0,15х. Соотношение Чистый долг /EBIT сократилось с 6,2х на 30.09.19 до 4,5х на 30.09.20.
• Стратегия развития компании включает в себя увеличение количества
обслуживаемых АЗС вдвое, что повлечет рост объемов поставок и расширение географии — выход на новые регионы.
В общей сложности в пользу инвесторов на счет НРД было перечислено 4 108 000 руб. из расчета 10,27 руб. на одну бумагу номинальной стоимостью 1 тыс. руб.
Купонный доход начисляется по ставке 12,5% годовых, зафиксированной на весь срок обращения облигационного займа.
Напомним, что выпуск бондов серии 01 (RU000A100T81) состоялся в сентябре 2019г. Установленный срок обращения — 3 года, объем эмиссии составляет 400 млн руб. По условиям выпуска эмитент имеет право погасить облигации досрочно в даты окончания купонов, начиная с 9 по 35 купонный период.
В ноябре облигации ООО «Юниметрикс» снова побили рекорд среди наших эмитентов, сформировав объем, превысивший 119,7 млн руб. Средневзвешенная цена бондов продемонстрировала положительную динамику на уровне 1,46 пункта и была зафиксирована на околономинальной отметке в 100,38%.
Узнать об итогах ноябрьских торгов по всем эмитентам организатора «Юнисервис Капитал» вы можете в нашей недавней публикации.
Общая сумма выплат, перечисленная компанией в пользу инвесторов составила 4 108 000 руб. На одну бумагу номинальной стоимостью одна тысяча приходится по 10,27 руб. купонного дохода.
Облигации серии 01 (RU000A100T81) поступили в обращение в сентябре 2019 года. Общий объем выпуска составил 400 миллионов рублей. Купонный доход по ним начисляется ежемесячно по ставке 12,5% годовых, зафиксированной на весь трехлетний период обращения бондов.
Срок погашения займа установлен на август 2022г., однако, начиная с 9-го купона, эмитент имеет право досрочно погасить бумаги их номинальной стоимости путем объявления Call-опциона в последний день очередного купонного периода.
В октябре облигации ООО «Юниметрикс» сформировали рекордный оборот в 113 млн руб. Средневзвешенная цена опустилась на 1,78 п.п. и составила 98,92% от номинальной стоимости.
В начале каждого месяца мы публикуем итоги торгов по всем выпускам эмитентов «Юнисервис Капитал», внимательно следите за нашими обновлениями, чтобы всегда оставаться в курсе событий.
Дата очередной купонной выплаты пришлась на субботу, в связи с чем была перенесена на сегодня, 5 октября. Общая сумма выплат инвесторам составила 4 108 000 руб.
Купонный доход начисляется по ставке 12,5% годовых, которая зафиксирована на весь срок облигационного займа. На одну бумагу номинальной стоимостью 1000 руб. компания выплачивает по 10,27 руб. ежемесячно.
Облигации ООО «Юниметрикс» серии 01 (RU000A100T81) были размещены на бирже в сентябре 2019 года. Объем выпуска — 400 млн руб., период обращения — 3 года. Начиная с 9 купонного периода допускается досрочное погашение бондов эмитентом по их номинальной стоимости.
В сентябре бумаги эмитента сформировали объем свыше 7,8 миллионов рублей (+3 млн к августу). Средневзвешенная цена изменилась на уровне погрешности, прибавив 0,04 пункта, и зафиксирована на отметке близких к номиналу 100,7%.
Пандемия коронавируса повлияла, в том числе, и на мировые цены на нефть, что, в свою очередь, оказало серьезное влияние на деятельность компаний, занимающихся трейдингом нефтепродуктов. Как «Юниметрикс» справился с кризисом, и с какими результатами закончил полугодие, читайте в нашей статье.
На сегодня еще до конца не снят режим самоизоляции в регионах, где осуществляет свою деятельность ООО «Юниметрикс», но по большей части спрос восстановился и результаты работы нефтетрейдера в 1-м полугодии 2020 года показали положительную динамику.
Напомним, что введение режима самоизоляции, перевод многих компаний на удаленную работу, отмена мероприятий и ряд других ограничительных мер с апреля 2020 г. привели к падению розничного спроса до 45% в зависимости от видов топлива. Ситуация коснулась всех регионов присутствия трейдера: республики Татарстан и Марий Эл и Ленинградской области. Лишь в июне трейдеру удалось выйти на стабильные докризисные объемы отгрузки.
Пандемия неминуемо повлекла изменение ситуации на рынке: во время карантина значительно снизились мировые цены на нефть, что привело к падению цен на топливо, в связи с чем, Правительство приняло решение о запрете импорта бензина — данная мера была направлена на поддержку отечественных производителей. В результате эти меры привели к резкому росту оптовой стоимости бензина в посткризисный период по итогам торгов на Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой бирже: на 20-25% в зависимости от видов топлива. Цена превышала максимальные исторические значения прошлых лет.
«В целом наблюдалось снижение спроса, что является непростой ситуацией для любого предприятия. „Юниметрикс“ бесперебойно поставлял необходимые объемы топлива не только на АЗС, которые обеспечивает, но и поддержал сети АЗС основного клиента в соседних регионах. Было сложно, но работа восстановилась» — комментирует руководитель проекта Елизавета Шорохова.
Достичь положительной динамики по финансовым показателям в первом полугодии (выручка увеличилась с 1 до 1,9 млрд рублей, а операционная прибыль — с 27 до 37 млн.) по отношению к аналогичному периоду прошлого года удалось за счет поставок для АЗС в Ленинградской области. Работа с данным регионом ведется со второго полугодия 2019 года.
Напомним, что нефтетрейдер «Юниметрикс» осуществляет свою деятельность с помощью заемного капитала, часть которого привлечена через эмиссию биржевых облигаций, объемом 400 млн руб. Компания продолжает развиваться и своевременно обслуживает свои долговые обязательства.
Сумму в размере 4,108 млн рублей перечислит сегодня компания «Юниметрикс» в Национальный расчетный депозитарий.
Ежемесячно компания выплачивает 10,27 рубля купонного дохода по фиксированной ставке 12,5% годовых за одну облигацию номиналом 1 тыс. рублей. Объем облигационного выпуска серии 01 (ISIN код: RU000A100T81) составил 400 000 руб. со сроком обращения 3 года. Однако, по условиям эмиссии, «Юниметрикс» имеет право на досрочное погашение бумаг по своему усмотрению.
Анализ результатов работы нефтетрейдера в 1-м полугодии 2020 года показал положительную динамику: по сравнению с аналогичным периодом прошлого года выручка увеличилась с 1 до 1,9 млрд рублей, а операционная прибыль — с 27 до 37 млн.
В августе общая сумма сделок по выпуску ООО «Юниметрикс» (RU000A100T81) за 21 торговый день составила 4,8 млн руб. Средневзвешенная цена бонда показала небольшую положительную динамику, поднявшись на 0,36 п.п. до 100,66%.
Общий объем торгов на Московской бирже по 19 выпускам наших эмитентов составил 132,6 млн руб., что на 18 млн руб. меньше, чем в июле.
Самые высокие обороты в этом месяце наблюдались по второму выпуску ООО «ПЮДМ», размещенному 11 августа. Среди лидеров также «Нафтатранс плюс-БО-02», несмотря на снижение объема торгов более чем вдвое по отношению к июлю. Тройку лидеров по оборотам замыкает сервис «ТаксовичкоФ», прирост составил более 2,8 млн по сравнению с июлем.
Активные торги позволили второй серии облигаций «Нафтатранс плюс» подняться в августе немного выше номинала — итоговая средневзвешенная цена составила 100,57%. Выпуском, не преодолевшим номинальный порог, по-прежнему остается «Леди&Джентльмен Сити-БО-П01», даже несмотря на то, что его котировка немного выросла по отношению к июлю.
Самый большой рост средневзвешенной цены показал четвертый выпуск мувинговой компании ООО «ГрузовичкоФ-Центр», котировки которого стабильно растут на протяжении более 3-х месяцев — средневзвешенная цена увеличилась со 106,96% до 111,24% в августе. Также котировки ООО «НЗРМ» увеличились до 106,15% от номинала.
Оборот первого выпуска облигаций ООО «ПЮДМ» (RU000A0ZZ8A2) за 18 дней августа зафиксирован на уровне 4,3 млн руб., что на 1 млн больше, чем в прошлом месяце. Средневзвешенная цена снизилась на 0,49 п.п. и составила 102,77% от номинала.
Второй выпуск ООО «ПЮДМ» (RU000A1020K7) за 15 дней набрал оборот в размере 31,5 млн, а средневзвешенная цена составила 101,88% от номинала.
Первая серия бондов «Дядя Дёнер» (RU000A0ZZ7R8) участвовала в торгах 20 дней, за которые оборот составил более 5 млн руб., что больше чем в июле почти на 632 тыс. руб. Положительная динамика составила 0,74 пункта. Итоговая средневзвешенная цена выпуска — 103,04% от номинала.
Объем второго выпуска ООО «Дядя Дёнер» (RU000A101HQ3) за 21 торговый день составил 6,4 млн руб., что на 9 млн меньше, чем в июле. Средневзвешенная цена за месяц выросла на 2,06 пункта и составила 102,92% от номинала.
Оборот второго выпуска ООО «ГрузовичкоФ-Центр» (RU000A0ZZV03) за 20 дней торгов составил 2,9 млн руб., что ниже на 1,1 млн, чем в июле. Средневзвешенная цена за месяц снизилась на 0,34 пункта по отношению к июлю и составила 102,29% от номинала.
Третий выпуск «ГрузовичкоФ» (RU000A100FY3) участвовал в торгах 20 дней, за время которых набрал объем 3,2 млн руб., что значительно меньше июля — на 1,77 млн. Средневзвешенная цена повысилась на 0,70 п.п. и составила 104,95% от номинальной стоимости облигаций.
Оборот четвертой серии облигаций сервиса «ГрузовичкоФ» (RU000A101K30) за 21 день снизился по отношению к июлю до 5,7 млн руб. (-4,29 млн за месяц). Средневзвешенная цена поднялась на 4,28 пункта и по итогу месяца составила рекордные 111,24% от номинала.
Первый выпуск ООО ТК «Нафтатранс плюс» (RU000A100303) торговался 21 день, на протяжении которых было проведено сделок на сумму чуть более 6 млн руб., что почти не отличается от июля — меньше всего на 11,7 тысяч. Средневзвешенная цена — 102,60% от номинала. За месяц котировки выросли на 0,18 п.п.
Объем торгов бондами «Нафтатранс плюс-БО-02» (RU000A100YD8) за 21 день составил почти 16,7 млн руб. (-30,81 млн за месяц). Средневзвешенная цена составила — 100,57% от номинала (+0,88 п.п.).
Облигации ООО «НЗРМ» (RU000A1004Z9) в августе торговались 20 дней с оборотом 3,3 млн руб., прирост составил 963,76 тыс. руб. по отношению к июлю. Средневзвешенная цена — 106,15% от номинала, что на 1,66 п.п. выше прошлого месяца.
Бумаги сервиса «ТаксовичкоФ» (RU000A100E70) за 21 торговых дней набрали объем почти 15 млн руб. (+2,8 млн). Средневзвешенная цена увеличилась на 1,02 пункта до 104,98% от номинальной стоимости. Помимо роста показателей, к успехам компании также можно отнести почетно занятое 7-е место (по версии газеты «Деловой Петербург») среди самых узнаваемых брендов в категории «Интернет-агрегаторы» согласно «Рейтингу брендов Петербурга — 2020».
Облигации ООО «Кисточки Финанс» (RU000A100FZ0) торговались 21 день, оборот снизился до 3,3 млн руб., что почти на 1,9 млн меньше, чем в июле. Средневзвешенная цена выросла на 2,02 п.п. до 103,20% от номинальной стоимости.
Оборот бумаг ЗАО «Ламбумиз» (RU000A100LE3) за 21 день составил 3,3 млн руб., что ниже июля на 1,9 млн. Средневзвешенная цена снизилась на 0,32 п.п. и составила 103,86% от номинала.
Общая сумма сделок по выпуску ООО «Юниметрикс» (RU000A100T81) за 21 торговый день августа упала до 4,8 млн руб. (-8,03 млн). Средневзвешенная цена выросла на 0,36 пункта, до 100,66%.
Облигации ООО «ИТЦ-Трейд» (RU000A100UP0) на протяжении 20 торговых дней сформировали объем порядка 2,6 млн руб., что ниже на 943,6 тыс. Средневзвешенная цена увеличилась на 0,71 п.п. и составила 103,85% от номинала.
Бонды сети кондитерских «Кузина» (RU000A100TL1) за 21 день набрали объем почти 5,1 млн руб., что выше на 882,45 тыс. руб., чем в июле. Рост средневзвешенной цены в этом месяце составил 1,07 п.п. (103,53% по итогам августа).
Бумаги ООО «Ультра» (RU000A100WR2) участвовали в торгах 21 день и завершили месяц с оборотом в 4,3 млн руб., что скромнее, чем в прошлом месяце на 195,78 тыс. Средневзвешенная цена выросла незначительно, до 102,98% от номинала, прибавив за месяц 0,40 пункта.
Облигации ООО «Трейд Менеджмент» (RU000A1014V7), управляющего сетью lady & gentleman CITY, за 20 дней биржевых торгов набрали оборот в размере 4,4 млн руб., снизившись на 700 тыс. по отношению в предыдущему месяцу. Средневзвешенная цена прибавила немного, на 0,32 п.п., однако по-прежнему остается ниже номинала и составляет 98,15%.
Обороты дебютного выпуска НХП (RU000A102036) за 15 активных дней торгов составили 4,9 млн руб. со средневзвешенной ценой 103,18% от номинала.
Анализ результатов работы нефтетрейдера в 1-м полугодии 2020 года показал, что по сравнению с аналогичным периодом прошлого года выручка увеличилась с 1 до 1,9 млрд рублей, а операционная прибыль — с 27 до 37 млн.
Претерпел изменения и чистый финансовый долг компании. По состоянию на 01.07.2020 долговые обязательства за вычетом краткосрочных финансовых вложений и денежных средств выросли с 295 млн до 496 млн рублей. Таким образом отношение чистого долга к выручке не превышает 0,15х, а отношение долга к операционной прибыли снизилось до 5,7х.
Режим самоизоляции оказал существенное влияние на операционную деятельность компании во ІІ квартале. Объем продаж нефтепродуктов в Татарстане и Ленинградской области, где «Юниметрикс» осуществляет свою работу, в апреле-мае снизился почти в 2 раза по сравнению с началом года. Лишь в июне трейдеру удалось выйти на стабильные объемы отгрузки порядка 6000 тонн топлива в месяц.
Валовая рентабельность сокращается ввиду двух основных факторов: существенного роста цен на топливо (который в среднем составил 20-25% относительно прошлого года) при сохранении номинального значения маржинальности с 1 тонны и увеличения доли поставок в Ленинградскую область с меньшей рентабельностью, но более высокой скоростью оборачиваемости. Общий оборотный цикл не превышает 45 дней.
Оставить комментарий
