Рынки
В пятницу, 7 февраля, торги в США и в мире закрылись в минусе из-за беспокойства о замедлении глобальной экономики и роста безработицы в США до 3,6% в январе, хотя ожидалось сохранение на уровне декабря в 3,5%. В целом прирост занятости остаётся значительным, количество рабочих мест вне сельского хозяйства США в январе увеличилось на 225 тыс., а заработные платы повысились на 3,1%, что соответствует заявлению ФРС об устойчивом росте экономике США и потребительского спроса.
В пятницу состоялся телефонный разговор между американским президентом Дональдом Трампом и китайским президентом Си Цзиньпином. Китайский лидер отметил, что вирус может вынудить отложить закупки американских товаров, но в следующие два года Пекин достигнет целевого показателя по закупкам на $200 млрд, сообщил экономический советник Белого дома Ларри Кудлоу.
Беспокойство инвесторов о влиянии коронавируса на глобальную экономику будет усугубляться на фоне увеличения числа жертв, которых уже больше 900, что превосходит количество жертв атипичной пневмонии. На данный момент количество зараженных достигло 40 тыс. человек.
Сегодня большинство заводов в Китае возобновляет работу после длительного простоя, что безусловно скажется на китайской экономике. Ожидается, что многие предприятия продолжат простаивать. В воскресенье, 9 февраля, Министерство финансов Китая анонсировало выделение $10,26 млрд на борьбу с коронавирусом. Деньги будут направлены на обеспечение доступной диагностики и лечения.
Центральный банк России в пятницу снизил ключевую ставку на 25 б.п., до 6% годовых, как мы и ожидали. Риторика регулятора на удивление очень мягкая и указывает в сторону дальнейшего снижения показателя при условии сохранения базового сценария, мы прогнозируем трехкратное снижение ставки в этом году, до 5,25%.
Moody’s повысило рейтинг России с мусорного до инвестиционного (Baa3), это единственное агентство, которое заметно отставало в оценке от других экспертов. Повышение рейтинга ничего не значит для российских активов, так как они уже торгуются с более высоким рейтингом. Занижение рейтинга России связано с высокими геополитическими рисками и коррупцией. Справедливый рейтинг России ближе к А-. Fitch сохранил долгосрочный кредитный рейтинг России в иностранной и национальной валюте на инвестиционном уровне (BBB) со стабильным прогнозом.
Развивающиеся рынки останутся под давлением ввиду негативной динамики сырьевых товаров, таких как нефть и медь. Мы ждем давления на рынки в начале недели.
В фокусе сегодня
- Алроса: продажи, январь
- Черкизово: операционные результаты, январь
Мы считаем, что российский рынок откроется снижением.
Индекс Мосбиржи в пятницу снизился на 0,29%, до 3088 п., РТС — на 1,38%, до 1 518 п.
Рубль ослаб к доллару и евро до 64,13 руб. и 70,16 руб. соответственно.
Лучшие результаты в пятницу показали Русгидро (+2,99%), Полюс (+2,69%), Полиметалл (+2,39%), Яндекс (+1,82%) О’кей (+1,55%).
В число аутсайдеров вошли Роснефть (-2,52%), Новатэк (-2,33%), Магнит (-1,97%), Сургутнефтегаз (-1,79%), Россети (-1,63%).
Цены на Brent утром в понедельник снижаются на 0,84%, до $54,47/барр.
Золото дорожает на 0,02%, до $1570/унция. Доходность десятилетних казначейских облигаций США повышается на 0,63 п.п., до 1,587%.
Американские торговые площадки закрылись в пятницу в минусе — Dow Jones снизился на 0,94%, S&P 500 — на 0,54%.
Уровень безработицы в США в январе составил 3,6%, против прогнозируемых 3,5%.
Японский Nikkei снижается на 0,19%, китайский Shanghai — на 0,33%.
DXY снижается на 0,04%, S&P 500 futures повышается на 0,08%.
Новости
Московская биржа пересмотрела значение коэффициента free-float ао Газпрома с 46% до 50%. Новое значение коэффициента free-float ао Газпрома будет учитываться в индексах, начиная с даты ближайшего очередного пересмотра баз расчета — с 20 марта 2020 г.
Совет директоров Газпрома согласовал размещение в 2020 г. евробондов на общую сумму €6 млрд или ее эквивалент в иной валюте со сроком обращения каждого из займов не менее трех лет.
GAZP RX: −0,98%
MD Medical Group (головная структура группы Мать и дитя) рассматривает возможность проведения листинга своих GDR на Московской бирже, сообщил Интерфакс. По данным СМИ, компания рассчитывает провести листинг в марте. Цель листинга — повышение ликвидности.
Мать и дитя планирует сократить капитальные затраты в 2020 г. до 2,756 млрд руб. (-30% г/г). Компания презентовала план расширения количества клиник: в 2020 г. компания планирует открыть 37 клиник против 34 открытых в 2019 г., в 2021 — 40, в 2022 — 43, в 2023 — 46.
MDMG RX: +0.45%
