Последние записи в блогах

На этой неделе Федеральный резерв США в очередной раз повысил процентную ставку. Регулятор поднял ее на 25 базисных пунктов. Это уже восьмое повышение с 2015 г., когда начался цикл ужесточения монетарной политики Вашингтона. Этот шаг был прогнозируемым и не удивил участников рынка. Большинство инвесторов было уверено в очередном повышении ставки.

Важным моментом является то, что впервые с 2008 г. процентная ставка США стала нейтральной. Это значит, что она находится на одном уровне с инфляцией, а к концу года может и вовсе стать положительной.

Кроме того, Федрезерв не только повышает ставку, но и изымает долларовую ликвидность из финансовой системы. Все это будет оказывать поддержку американскому доллару, что негативно скажется на динамике мировых рынков, в первую очередь развивающихся.

Первая реакция рынков оказалась смешанной: сначала доллар ослаб, затем начал укрепляться. Фондовые индексы США при этом потеряли в пределах полупроцента своей стоимости.

Вместе с тем доллар, ослабевший к валютам развивающихся стран, заметно окреп к валютам стран развитых, реагируя на итоги заседания Федрезерва. Рост доллара негативно отразился на товарных рынках: сначала упали цены на промышленные металлы, под определенным давлением находились и нефтяные котировки.

По мнению экспертов, крепкий доллар формирует негативные ожидания для европейских бирж. Напомним, в конце текущей недели европейские индексы начали снижаться.

Это произошло после того, как правительство Италии утвердило более высокий, чем ожидалось, показатель дефицита бюджета. Вслед за этим стали падать ключевые европейские индексы, такие как STOXX 600, FTSE MIB и DAX.

Какими же будут последствия такого решения ФРС. Эксперты считают, что доллар умеренно укрепится. Более того, эти ожидания уже заложены в текущие котировки. Фондовый рынок США может отреагировать незначительной коррекцией, а динамика развивающихся рынков, вероятно, будет нейтральной.

При этом аналитики подчеркивают, что любое другое действие американского регулятора в отношении базовой ставки могло бы спровоцировать серьезное беспокойство инвесторов. Резкое повышение процентной ставки могло бы спровоцировать панические настроениям инвесторов и усилило бы опасения по поводу устойчивости американских рынков.

В то же время в долгосрочной перспективе валюта Соединенных Штатов может укрепляться и дальше, но - медленно и постепенно. По мнению экономистов, ФРС отдаляется от мягкой монетарной политики. Это значит, что доллар будет оставаться более привлекательным по отношению к другим мировым валютам.

Детальнее о том, как прогнозировать изменения на валютных рынках, Вы можете узнать из моих курсов по трейдингу на финансовых рынках. Зарегистрироваться на обучение Вы можете здесь: https://boris-fedotov.com/

Несмотря на то, что интерес к криптовалютом угас, рынок “цифровых денег” может опять поставить все инвесторское сообщество “на уши”. Известный аналитик с Fundstrat Том Ли назвал весомые причины, из-за которых вторая в списке по объему капитализации криптовалюта может дать серьезные “иксы”.

В данный момент вокруг Ethereum много негатива в инвесторском сообществе. Такое положение вещей может спровоцировать в дальнейшем колоссальный рост, уверен Том Ли. Специалист верит, что криптовалюта Виталика Бутерина уже способна достигнуть отметки $1,9 тыс.

Эксперт строит свою теорию на исторических предпосылках. Они показывают, что Ethereum смог выстрелить именно в те моменты, когда ощутимо отставал от прочих альткоинов в течении конкретного временного промежутка. На момент написания материала стоимость единицы Ethereum составляет $228. Том Ли прогнозирует 726% роста монеты за несколько ближайших месяцев.

Аналитик напоминает, что серьезное давление на “эфир” дал EOS, собравший за один лишь год $4 млрд. Также свою лепту негативного влияния на Ethereum оказали стартапы, которые сливали альткоин, заработанный после проведения ICO.

Вы можете купить Ethereum прямо сейчас на сайте RIMarkets. Не теряйте возможность приумножить свой капитал, благодаря советам Тома Ли!

USD/CAD. 28.09. Луни возобновил рост на ожидании «ястребиных» комментариев Банка Канады

Канадский доллар накануне растерял всю прибыль и упал до уровня 1,3080. Давление на курс луни оказывает ситуация вокруг переговоров по НАФТА. США и Канада продолжают вести споры по поводу торговых тарифов и пошлин, и ни одна из сторон не желает идти на уступки. Более того, Дональд Трамп открыто выступает за заключение лишь двустороннего соглашения с Мексикой, исключив из него Канаду.

Однако сегодня курс канадской валюты вновь приступил к росту, пара снизилась к отметке 1,3000. Участники рынка находятся в ожидании выступления главы Банка Канады Стивена Полоза. Рынки уверены, что регулятор повысит процентные ставки еще раз в этом году, поэтому, если выступление Полоза будет носить «ястребиный» характер, пара продолжит свое снижение в область ниже 1,30.

USD/CHF. 28.09. Перелом тренда на восходящий

Валютная пара доллар США/швейцарский франк после периода консолидации на уровне сопротивления 0.9650 неожиданно выросла более, чем на 1000 пунктов до отметки 0.9777.

Доллар США получил сильный импульс к росту со стороны фундаментальных факторов, что позволило переломить тренд в паре USD/CHF на восходящий. Зона поддержки нового тренда располагается на линии простой скользящей средней (SMA) за 200 дней, в районе 0.9700-0.9750.

После небольшой коррекции ожидаем развития тренда вверх с ближайшей целью на уровне 0.9800, на линии SMA (50), и далее – на отметке 0.9860, SMA (100).

EUR/USD. 28.09. Евро снизился до отметки 1,1600

Европейская валюта продолжает слабеть, вплотную приблизившись к уровню 1,1600. Давление на евро оказала ситуация, связанная с итальянским бюджетом – накануне новое правительство Италии неожиданно для всех согласовало увеличение дефицита до 2,4% ВВП (ранее планировался рост дефицита до 1,9%). Госдолг страны в настоящее время достаточно высок, а увеличение долговой нагрузки в подобных условиях грозит потерей стабильности государственных финансов.

На фоне действия итальянских властей осталась незамеченной позитивная статистика по инфляции из Германии: рост потребительских цен составил 2,3%, что является максимальной отметкой с 2011 года. В 15:30 выйдут данные по инфляции в США, аналитики ожидают снижения показателя, что может оказать давление на курс доллара. Таким образом, в течение дня евро может восстановить часть потерь в паре с американской валютой.

USD/RUB. 28.09. Рублевые «быки» тестируют отметку 65,00

Пара USD/RUB продолжает торговаться в рамках узкого боковика 65,00-65,50 рубю, медленно приближаясь к его нижней границе. Поддержку курсу российской валюты оказывает высокая стоимость нефти ($81,50 за баррель), смягчение санкционных рисков и сохранение спроса на активы развивающихся стран. Однако эксперты сомневаются в том, что укрепление рубля продлится долго: риски, связанные с эскалацией торговой войны между США и Китаем, в ближайшем будущем продолжат давить на валюты emerging markets. В течение дня рубль продолжит попытки достичь отметки 65,00.

USD/JPY. 28.09. «Поглощение» и новые максимумы

Валютная пара доллар США/японская иена сформировала на дневном таймфрейме свечной бычий паттерн «поглощение» с опорой на уровень поддержки 112.50, обновив ценовой максимум с декабря прошлого года.

Во всей видимости, коррекция в паре USD/JPY закончилась, долларовые быки вернулись на рынок после заседания ФРС США. Ожидаем дальнейшего развития восходящего тренда. Следующая цель для роста располагается на уровне сопротивления 114.00.

GBP/JPY. 28.09. Консолидации на линии SMA за 200 дней

Валютная пара фунт стерлингов/японская йена сформировала на дневном графике свечной паттерн «доджи» над уровнем сопротивления 148.00, расположенным в области 23.6 Фибоначчи.

В ходе вчерашних торгов цена не смогла закрепиться ниже линии простой скользящей средней (SMA) за 200 дней. По всей видимости, коррекция в паре GBP/JPY подошла к концу. После небольшой консолидации ждем продолжения роста далее по тренду вверх.

Ближайшее сопротивление находится на отметке 149.00, в области ценовых максимумов за последние 2 месяца. Среднесрочная цель для роста – на круглом уровне 150.00.

Уходящая неделя оказалась весьма волатильной для евро, который успел побывать на максимумах середины июня над отметкой 1.18 и спуститься к 2-недельным минимумам в районе 1.1670. С технической точки зрения, сегодняшний прорыв уровня 1.16 является медвежьим сигналом, который указывает на угрозу тестирования следующей психологической отметки 1.15.

Коалиционное правительство Италии представило бюджет на 2019 год, который предусматривает дефицит на уровне 2.4%. Это выше, чем ожидали рынки и Брюссель, который рекомендовал властям остановиться как минимум на отметке 2%. К слову, европарламент уже разил свое недовольство планом страны, а точнее, беспокойство по этому поводу. Так что риски с этого фронта могут набрать обороты и отправить евро к более значимым минимумам на предстоящей неделе.

В копилку разочарование единой валюты добавилась инфляция в еврозоне на контрасте с опубликованными накануне сильными показателями потребительских цен в Германии. Базовый CPI замедлил рост, вернувшись под отметку 1,0%, составив 0,9% против прогноза ускорения до 1,1%. Такие цифры определенно не оправдывают оптимизм Драги по поводу инфляции в регионе, который он выразил в начале этой недели, спровоцировав агрессивные покупки единой валюты.

Добавим сюда фактор практически повсеместного укрепления доллара, который растет не на бегстве от рисков, а на результатах заседания ФРС, ощущая поддержку со стороны дивергенции курсов монетарной политики.

Так, краткосрочные риски для пары по-прежнему смещены на юг, и уже в первой половине недели цена может протестировать промежуточную поддержку 1.1525 на пути к 1.15, если обстановка в Италии продолжит накаляться.

Михаил Мащенко, аналитик социальной сети для инвесторов eToro в России и СНГ

Немецкий концерн по производству химических средств BASF инвестирует €2 млн в открытие завода по производству добавок в бетон в Обухове Киевской области весной 2019 года.

Как рассказал представитель департамента строительной химии BASF Александр Рубан, производственная мощность завода составит 10 тыс. тонн продукции в год с возможностью нарастить мощности в будущем. Завод планируется запустить в марте-апреле 2019 года.

Банк России приказом от 28 сентября 2018 года отозвал лицензию на осуществление банковских операций у московского КБ "Банк торгового финансирования" (БТФ), являющегося участником системы страхования вкладов.

По величине активов на 1 сентября кредитная организация занимала 292-е место в российской банковской системе, говорится в сообщении регулятора.

По данным ЦБ, бизнес-модель БТФ в немалой степени ориентировалась на обслуживание интересов его акционеров и имеющих к ним отношение лиц.

Ссудная задолженность компаний, которые прямо или косвенно связанны с конечными бенефициарами финансовой организации, достигала порядка 45% от кредитного портфеля. В результате на балансе банка оказался значительный объем неработающих активов.

Последний торговый день недели, месяца и квартала российский фондовый рынок начал в минорном настроении. Внешний фон немного ухудшился – Европа перешла в красную зону из-за Италии. Этот фактор вкупе с пробуксовкой котировок нефти и желанием игроков зафиксировать прибыль перед выходными оказывает умеренное давление на отечественные бенчмарки. Так, после полудня индекс МосБиржи снижается на 0,4%, а РТС падает на 0,65%. Нефть Brent застряла в районе 81,50. Рубль слегка снижается в паре с долларом, но продолжает укрепляться против евро, прибавляя 0,13%.

Хуже рынка выглядят акции «Норникеля», которые после падения на 6% теряют 4,3% после отчистки от дивидендов. Реестр закроется в понедельник 1 октября. Бумаги «МосБиржи» теряют более 5,5%, поскольку Набсовет признал нецелесообразным в этом году выплачивать промежуточные дивиденды и дивиденды из нераспределенной прибыли прошлых лет. Напомним, что впервые в истории биржа выплачивала промежуточные дивиденды в первом полугодии 2017 года.

Неплохо себя чувствуют акции нефтегазового сектора, получая поддержку на фоне цен на 4-летних максимумах. «Роснефть» дорожает почти на 2,5%, «Башнефть» - на 0,36%. Котировки «Газпрома» повышаются скромнее, всего на 0,15%, а ЛУКОЙЛ прибавляет без малого 0,6%. В финансовом секторе «Сбербанк» корректируется вниз на 0,82%, а бумаги ВТБ дешевеют на 1,2%.

В целом картина рынка выглядит неплохо, и наблюдаема фиксация прибыли вполне оправдана, тем более что сегодня завершается не только торговая неделя, но также месяц и квартал. Фактор риска для отечественного рынка – дальнейшее ухудшение внешнего фона и потенциальна коррекция в сырьевом сегменте.

Игорь Ковалев, аналитик ГК ИнстаФорекс